クラウドバンクに取材！過去5年デフォルトなしの理由を深掘り【回収率100%】

きっかけとしては、私自身が過去、投資案件に対する資金調達の関係の仕事をしていた中で、世の中にはベンチャーのように3年〜5年赤字でも将来の壮大な計画でお金を稼ぐことを前提に投資を受けると言った案件だけじゃなくて、もう少し短くて、たとえば開発案件のように保全もしっかりしていて半年〜1年間でお金が入ってくるんだけど漕ぎ出しのお金がないという、保全性の良い案件はけっこうあったんです。

このような期間が短くて保全性が高い案件に対して、富裕層の方などに「お金を出して頂けませんか」と言って依頼して、ときには融資の形で資金の提供をしてもらっていました。

そういった案件を実施しているときに、当時米国や英国でソーシャルレンディングが立ち上がったニュースを見ました。

ネットで一般の方から資金を募集して、しかも保全もきっちりとった上で貸し付けて、期日にちゃんと利息含めて償還されれば、個人の方（投資家）、借り手、仲介（クラウドバンク）も全員がハッピーになれると思ったんですよね。

そこで貸し付け型のクラウドファンディングサービスをはじめようと思って準備をすすめているときに、旧みどり証券をM&Aすることができたのでこの市場に参入しました。

世の中には短期で、担保がしっかりしている上にそこそこの金利がとれる案件は探せばある、ということがわかっていました。

銀行は担保がしっかりしていても短期で返済される案件への融資は嫌がることが多いです。さらには融資中にキャッシュフローがない案件にもお金を貸しにくいんですよね。キャッシュフローを生んでないと、いくら担保評価が高くても担保見合いではお金を貸さないことが多い。

銀行はお金を貸してくれないけど、担保もしっかりしていて、半年〜1年で返せる良い案件、そこに目をつけたのがクラウドバンクの始まりです。

クラウドバンク（ソーシャルレンディング）は、預貯金と投資信託の間に入る商品だと思っています。

国内の金融商品で言えば、ローリスク・ローリターンの極みと言えば、預貯金。金利は0.01%くらい。定期預金でも0.1%くらい。その次と考えると投資信託。投資信託は元本そのものが大きく値動きすることがある。

そう考えるとその間の商品がなかったのがこれまでです。その部分を補うのがクラウドバンク（ソーシャルレンディング）であると言えます。

元本の保全性が高くて、楽に金利が入ってくる商品で、

• 毎日株価など値動きをチェックする時間もない
• 元本が上がったり下がったりドキドキしたくない
• 待つだけでコンスタントにお金が入ってくる

資産形成という観点ではいい商品だなと思っています。

なので、この商品の大前提は元本を毀損させないような運用をするってことにつながりますね。

案件は不動産と自然エネルギーが中心。

国内でしっかり保全を取ろうとするとどうしても不動産と絡める必要がある。自然エネルギーは土地が担保に取れるので保全になる。

ある意味、土地の開発を含めた開発案件といえる。

そう考えると、不動産と自然エネルギーは保全という観点では理にかなった案件。

銀行がお金を貸してくれない案件でも、担保さえしっかりしてればクラウドバンクでは評価を行っていて、実際にお金を貸している。

その積み重ねで現在では、不動産業界や太陽光業界から引き合いがある。

2013年から5年以上にわたって元本回収100%（デフォルト0）の理由は、ガチガチに保全をとっているからです。

保全（担保）をとっていれば、期日通りの返済が危ないかなという借り手でも対処はできるので。

そして、絶対に元本は100%回収するぞという意気込みでやっています。

貸すときは常に万一の場合の取り立ての状況をイメージするようにしていて、担保から元本を回収するイメージがなければ絶対に貸さないようにしてます。

リスクがあるから金利が高いとは思っていない。査定に時間をかけているから、回収時に手間がかかる可能性があるから金利が高いと思ってます。なので返ってくるかわからないお金は絶対に貸さない。金利が高かろうが低かろうが必ず回収する。

今後も永遠に100%でいけるかというとわからないが、まずは貸すまでにどこまで保全が取れるかが勝負です。貸した瞬間から次の勝負が始まります。1回目の回収日、期限、常に勝負です。

投資家にリスクは背負ってもらっていますが、投資家に損をさせたらおしまいだと思っています。

その裏付けとしての5年間デフォルトが0という実績は信頼を持ってもらえるかなと思っています。

個人の状況によりますが、期間もバラけさせると良いかもしれません。短期間の案件もありますので。

利回りの高い案件を待ったり、キャンペーンを待ったりするのはあまり得策じゃないかもしれません。

例えば、そういった案件を1ヶ月待った場合、待っている期間は金利が入ってきません。利回りはそこまで高くないがすぐに投資した場合、半年後どちらのほうがお金が増えるかと言うと後者です。

待つよりも、早めに投資したほうがいいですね。

義務ではないが対応していくべきであると考えてます。

ですが、匿名化解除されたから決して安全というわけではない。本質は借り手の情報ではなくて、どのような保全を取っているかの情報。それが重要です。

借り手によっては名前を出さないでくれという企業もありますが、企業名を開示しなくても本質である保全部分はきっちりと開示しています。

もう一度言いますが、本質は匿名化解除ではなく担保の開示です。どんな担保をとっているか、どんな保全をとっているか。そこに尽きますね。

いろいろな講演をしている中で気づいたんですが、30代前半、子どもがまだ小さい夫婦が将来に不安を覚えていて、なにかいい商品はありませんか？という方がけっこう多いんですね。

今、30代でコツコツ働いている方たちが、60~70歳の老後になったときにある程度安心して暮らせるように、資産を形成できるような商品を提供していきたい。そういった方に寄り添っていきたい。

投資家に損をさせないことを1番に考えている。それがあってこその商品です。

もし投資家の皆さまがポートフォリオの一部に入れて頂けるのであれば非常にうれしいです。